Portugal Telecom rechazó oferta de Telefónica por el mayor operador móvil de Brasil

Portugal Telecom (PT) rechazó una oferta de la española Telefónica para comprar su participación en la empresa de telecomunicaciones brasileña Vivo por 5.700 millones de euros, dijo la empresa portuguesa.

En un comunicado publicado en el sitio del regulador del mercado portugués, PT dijo que recibió "una oferta no solicitada, vinculante e incondicional" para la adquisición del 50% que posee en Brasilcel, la sociedad que controla Vivo Participaí§oes, con una participación del 60 por ciento.

Según PT, la oferta por su participación en el mayor operador de telefonía móvil de Brasil es válida hasta el 6 de junio de 2010. El consejo de administración de PT se reunió el lunes para valorar la oferta de Telefónica, dueña del otro 50% de Brasilcel.

"Vivo es un activo esencial en la estrategia de PT y la venta de esa participación iría en contra de las perspectivas de crecimiento de largo plazo de PT. El consejo rechazó la oferta por unanimidad", añadió.

El martes de madrugada, Telefónica ratificó la oferta y su monto en un comunicado al regulador bursátil español.

La operadora española agregó que la oferta contempla también una oferta pública de adquisición (OPA) sobre las acciones ordinarias de Vivo Participaí§oes que no son propiedad de Brasilcel (un 11,1% del total de acciones ordinarias y un 3,8% del capital social de Vivo Participaí§íµes).

El precio por acción ordinaria en dicha OPA sería el 80% del valor atribuido a cada acción ordinaria propiedad de Brasilcel, con lo que el precio total sería de unos 600 millones de euros, agregó Telefónica.

Por tanto, el importe total de la transacción sería de unos 6.300 millones de euros, estimó la agencia Reuters.

La oferta contribuyó a la especulación de que las dos compañías lucharán por el control de la empresa líder en el mayor mercado de telefonía móvil de Sudamérica, en donde se espera que el número de suscriptores crezca un 11% este año. La oferta forma parte de la estrategia de Telefónica de contrarrestar una desaceleración del crecimiento en Europa mediante adquisiciones en Latinoamérica, donde la compañía ha gastado más de u$s50.000 millones desde los años '90.

La vocera de Telefónica Marisa Navas reconoció que estaban decepcionados con la respuesta inicial de Portugal Telecom, y que ésta era una oferta muy positiva para los accionistas de Vivo, Portugal Telecom y Telefónica.

Una oferta de 8.000 millones de euros quizá sea suficiente para persuadir a los inversores de Portugal Telecom para que presionen para una venta, señaló Lyons, que recomienda conservar las acciones de Vivo. Telefónica quizá también busque otras adquisiciones en el mercado brasileño de telefonía móvil como TIM Participaí§íµes SA, la tercera empresa de telefonía móvil después de Vivo y América Móvil SAB, controlada por Carlos Slim, expresó Lyons.